Fonds d’Investissement de Proximité (FIP)

Bénéficier du potentiel de croissance des PME (Petites et Moyennes Entreprises) régionales et de réductions d’impôt.

Découvrez les avantages du Fonds
d’Investissement de Proximité (FIP)

  • Diversifier vos placements sur un segment à fort potentiel, capital et rendement non garantis
  • Participer au développement des PME* françaises en entrant indirectement à leur capital
  • Bénéficiez d’une réduction d’impôt dès l’année de souscription (sous réserve de conserver ses parts pendant 5 ans et dans la limite du plafonnement des niches fiscales)

*Petites et Moyennes Entreprises

Pour qui ? Pour quoi ?

Pour toutes les personnes à la recherche d’une diversification de leur portefeuille et qui souhaitent bénéficier de réductions d’impôts, selon leur situation personnelle avec un risque de perte en capital.

Accompagner les PME

Les FIP, créés en 2003, contribuent à financer le développement des PME régionales et favorisent leur transmission à de nouvelles générations de dirigeants d’entreprise. Pour l’investisseur, le financement de ces opérations offre un potentiel de rendement, même si le rendement et le capital ne sont pas garantis.

Un placement de diversification original et de long terme

La composition de l’actif d’un FIP est réglementée, les FIP sont investis pour au moins 80% dans des PME françaises non cotées (entreprises indépendantes de moins de 250 salariés) appartenant à quatre régions limitrophes, dont au moins 20% dans de jeunes entreprises de moins de 8 ans.
Le solde, 20% maximum, peut être placé dans des instruments financiers autorisés par la réglementation (instruments monétaires, actions, OPC, immobilier…) ou dans des PME françaises d’autres régions.
Pour connaître les caractéristiques de l’offre en cours de commercialisation, parlez-en à votre conseiller.

Une équipe de gestion dédiée expérimentée

Les FIP sont gérés par Amundi Private Equity Funds, une expertise du groupe Amundi.
Amundi Private Equity Funds :

  • Est un opérateur de référence dans le domaine de la gestion de fonds de Private Equity pour compte de tiers avec une gamme de fonds couvrant les principaux segments du capital investissement.
  • Accompagne les entreprises à tous les stades de leur développement, de la création à la transmission et a investi dans le capital de plusieurs centaines de PME françaises.
  • Ses équipes ont une expérience probante dans les domaines des Nouvelles Technologies de l’Information, Sciences de l’Ingénierie et Sciences de la Vie (thérapeutique et dispositifs médicaux, environnement et développement durable…) et plus largement dans l’ensemble des secteurs économiques grâce à un accompagnement en fonds propres de type capital développement.
  • Procède à une sélection et prise de participations en direct dans des sociétés non cotées, les sociétés seront sélectionnées selon un processus d’investissement rigoureux puis suivies et accompagnées dans leur développement. La sélection sera concentrée sur des sociétés possédant une forte expertise régionale dans leur domaine ou sur un marché spécifique.

Des spécificités à prendre en compte

  • Un FIP est un placement de long terme (en général de 8 ans minimum prorogeable 2 fois 1 an).
  • Vous vous engagez à conserver vos parts pendant 5 ans minimum pour bénéficier de l’avantage fiscal qui dépend de votre situation individuelle.
  • Le rachat de vos parts est bloqué jusqu’au terme de la vie du fonds (au moins 8 ans, voire 10 ans sur décision de la société de gestion), hors cas de rachat exceptionnel prévu par le règlement du fonds (cf Questions/Réponses infra).
  • Un FIP présente un risque de perte en capital et constitue donc un investissement de diversification qui doit concerner une part limitée de votre patrimoine.

Des avantages fiscaux (sous conditions) dès la souscription

  • Pour les FIP ISF : Réduction de l’Impôt de Solidarité sur la Fortune (ISF) de 50% maximum de la quote-part du montant souscrit investi en PME éligibles. La réduction est plafonnée à 18 000 €(1) par foyer fiscal et par an.
  • Pour les FIP IR : Réduction de l’Impôt sur le Revenu (IR) de 18% du montant souscrit (plafonnée à 2 160 € pour une personne seule, 4 320 € pour un couple soumis à une imposition commune), soit un plafond d’investissement de 12 000 € pour une personne seule et de 24 000 € pour un couple(1). La réduction d’impôts sur le revenu accordée entre dans le calcul du plafond des niches fiscales en vigueur (10 000€).

Vous êtes également exonéré d’impôt sur les plus-values réalisées à l’occasion de la cession ou du rachat des parts (les prélèvements sociaux restant dus).
Ces avantages fiscaux sont accordés selon la situation individuelle du souscripteur et à condition de conserver vos parts pendant au moins 5 ans.

Points de repère :

  • Niveau de protection du capital : aucun
  • Liquidité : Quasi nulle. Dans le cas d’une revente avant les 5 ans, le client peut perdre son avantage fiscal. - Durée de conservation 8 ans prorogeable 2 fois 1 an.
  • Frais : oui
  • Fiscalité : selon le FIP ou la part du FIP, la souscription ouvre droit à des réductions fiscales soit sur l’Impôt sur le Revenu soit à l’ISF dès l’année de souscription, soumises à conditions.
  • Conditions de souscription : il est recommandé de limiter son investissement dans les FIP à 4 % maximum du portefeuille de placement
  • Montant maximum de placement : à voir selon votre régime fiscal
  • Versements à partir de : pas de versement complémentaire après souscription
  • Télécharger

(1) Plafonds 2016 appliqués aux souscriptions hors droits d’entrée.

Sous réserve de disponibilité de cette offre dans votre Caisse régionale de Crédit Agricole

Renseignez-vous auprès de votre conseiller pour connaître les conditions et le détail des offres disponibles dans votre Caisse Régionale de Crédit Agricole.
Les dispositions complètes des Fonds d’Investissement de Proximité commercialisés figurent dans le Document d’Information Clé pour l’Investisseur. Le règlement de ces fonds est disponible sur demande auprès de votre conseiller.

Les Fonds d’Investissement de Proximité s’adressent à des souscripteurs ayant la connaissance et l’expérience des produits financiers. Votre capital est investi dans des instruments financiers susceptibles de connaître les évolutions et les aléas des marchés. En qualité d’investisseur, vous êtes averti que votre capital n’est pas garanti, vous avez donc un risque de perte de l’intégralité du capital investi.
Il est impératif de lire attentivement le Document d’Information Clé pour l’Investisseur ainsi que les facteurs de risque et la politique de gestion des conflits d’intérêts mis en place par la Société de Gestion tels que décrits dans le règlement des FIP avant toute souscription aux FIP.
Les FIP sont gérés par Amundi Private Equity Funds, Société de Gestion de Portefeuille agréée par l’AMF sous le n° GP 99.015. Société Anonyme au capital de 12 394 096 euros. Siège social : 90, boulevard Pasteur, 75730 Paris Cedex 15 – France — 422 333 575 RCS Paris.